伽马数据：2024年中国游戏产业趋势及潜力分析报告（52页）.pdf

定制报告-个性化定制-按需专项定制研究报告

行业报告、薪酬报告

联系：400-6363-638

《伽马数据：2024年中国游戏产业趋势及潜力分析报告（52页）.pdf》由会员分享，可在线阅读，更多相关《伽马数据：2024年中国游戏产业趋势及潜力分析报告（52页）.pdf（52页珍藏版）》请在本站上搜索。 1、中国游戏产业趋势及潜力分析报告2024北京伽马新媒文化传播有限公司现状|2023年国内市场回暖、出海市场仍下降怎么办？|拓展创收场景怎么办？|延续精品化、找准用户潜力-全球性IP潜力-关注增速更快的地区潜力-跨平台潜力-产业链潜力-文化属性潜力-AIGC潜力-人才潜力-玩法潜力-题材潜力-小游戏潜力-游戏运营潜力-数据分析潜力-游戏营销研发层面延续精品化研发层面找准用户触达层面找准用户潜力-电竞潜力-云技术【P4】预判1|国内增速放缓预判2|虽然放缓，但仍将增长预判3|出海仍存机遇【P8】【P4、P7】【P4、P6】【P18】【P19】【P14-16】【P17】【P23】【P24】【P10】【2、P11】【P12】【P25】【P26】【P27-29】【P20】【P21】【P13】中国游戏产业现状分析中国游戏市场发展状况市场回暖销售收入达3029.64亿元，未来仍将增长但速度放缓2023年中国游戏市场实际销售收入达3029.64亿元，同比增长13.95%，已在较大程度上出现回暖。回暖主要受集中上线的高品质新游带动，例如崩坏：星穹铁道逆水寒手游本年累计流水均达数十亿元。展望未来，伽马数据认为市场仍将增长，但增速或放缓。这是由于市场规模由付费直接带动，但当前，用户的游戏时长及支付金额均处于较高水平，难以再推动市场实现快速增长。但整体市场仍有上升机会，例如当玩法、题材高度切中用户细分需求时，3、较多用户愿意提升付费水平，市场也将受此影响而持续扩张。2144.43 2308.77 2786.87 2965.13 2658.84 3029.64 5.32%7.66%20.71%6.40%-10.33%13.95%-20.00%-10.00%0.00%10.00%20.00%30.00%0.00500.001000.001500.002000.002500.003000.003500.002018年2019年2020年2021年2022年2023年中国游戏市场实际销售收入（亿元）数据来源：伽马数据（CNG）中国游戏市场发展状况IP推动新品流水占比达20%，高投入已有效作用于新品质量如上所述4、，高品质新品集中上线是回暖主因，从数据来看，新游占头部产品流水比重升至20%。一方面，新品表现受到IP驱动，例如“合金弹头”IP的合金弹头：觉醒、“崩坏”IP的崩坏：星穹铁道、“冒险岛”IP的冒险岛：枫之传说；另一方面，新品本身具备较高投入，并能有效作用于产品质量，以星球：重启为代表，该产品投入已超10亿元，进而推动产品品质提升。知名IP新品代表20%14%2023年2022年流水TOP100移动游戏中新品流水占比游戏名称上线时间涉及IP杜拉拉升职记2023年1月12日杜拉拉升职记三国志战棋版2023年3月17日三国志原始征途2023年3月24日征途天龙八部22023年4月14日天龙八部合金弹5、头：觉醒2023年4月18日合金弹头崩坏：星穹铁道2023年4月26日崩坏凡人修仙传：人界篇2023年5月24日凡人修仙传新石器时代2023年6月28日石器时代冒险岛：枫之传说2023年8月17日冒险岛数据来源：伽马数据（CNG）中国游戏市场发展状况用户中42.9%游戏时长减少、约3成预期付费下降，将影响到产业增速如上所述，伽马数据认为未来市场增速或放缓，主要依据是用户的游戏时长及游戏消费金额增长难度加剧，相关数据调研直观反映了这一状况。而增长难度加剧的部分原因在于，用户潜力的变现已达较高水平，产业在经历了用户数量快速增长、精细化触达用户、精品化转变等迭代后，游戏已从新兴娱乐方式转变为常规娱乐6、方式，较多核心用户已形成了稳定的游戏节奏和习惯。未来，产业或需习惯市场增速放缓的新常态。13.7%29.6%33.4%23.3%您认为，未来您的游戏付费金额会出现怎样的变化？在游戏上花更多的钱在游戏上花更少的钱花费金额差不多不好说15.2%27.7%34.9%15.8%6.4%近一年，您在游戏上平均花费时间的变动状况是？大幅减少小幅减少基本不变小幅增加大幅增加数据来源：伽马数据（CNG）中国游戏市场发展状况受用户需求带动市场预期乐观，56.6%用户仍会被兴趣驱动增加付费虽然增速或将放缓，但整体市场前景仍乐观。这是由于从影响用户付费的因素来看，从游戏获得乐趣仍然是显著影响其付费表现的关键要素，这7、意味着，如果能更精准地挖掘到用户的兴趣点，或能在更大程度上激发用户付费意愿。现阶段，已有不少产品在挖掘用户深度需求层面更进一步，并作用于产品创新，而对用户兴趣点的持续挖掘也将成为产业未来发展的关键。0.7%43.4%56.6%60.3%62.5%没有明确原因付费项目的性价比更高了出现了感兴趣的游戏收入、零花钱增加游戏带给我的乐趣增加您为什么认为会在游戏中花更多的钱？1.4%5.8%24.6%30.7%32.4%34.5%37.2%其他没有明确原因没有感兴趣的游戏收入、零花钱减少游戏带给我的乐趣减少目前的付费压力比较大、需要减压付费项目的性价比更低了您为什么认为会在游戏中花更少的钱？精准匹配用户8、的游戏案例（部分）完蛋！我被美女包围了！蛋仔派对成绩：上线一周内登顶Steam国区销量榜，全球销量榜前五定位用户：偏好“恋爱”“群像”等的用户通过不同人设的角色满足各类用户需求定位结果：大学生是用户的重要组成，部分原因在于接触的女性更有限，因而能基于游戏“群像”的特征思考、了解期望的伴侣类型成绩：2023年超60%的时间位于中国iOS游戏畅销榜TOP10定位用户：休闲竞技、年轻、潮流、个性化等标签定位结果：休闲竞技：以派对、趣味性关卡等实现年轻：与蜜雪冰城等多个年轻用户偏好的品牌联动潮流：融入盲盒等元素，并内设“潮流度”个性化：自定义形象，服饰、配饰、表情等亦可自选数据来源：伽马数据（C9、NG）中国游戏海外市场状况中国出海收入下降5.65%，准入条件、隐私保护等加剧出海挑战2023年中国自主研发游戏海外市场实际销售收入达163.66亿美元，出海收入继去年延续下降，其原因主要在于海外地区移动游戏市场整体收缩，进而导致中国游戏收入也随之降低。此外，调查显示出海竞争更激烈，国外增加了对本地游戏产业的扶持力度，对进口产品的监管也会越来越严格，包括准入条件，隐私保护，支付合规等，游戏出海将面临更大挑战。中国游戏出海规模出海难点95.86 115.95 154.50 180.13 173.46 163.66 15.83%20.95%33.25%16.59%-3.70%-5.65%-10.010、0%10.00%30.00%50.00%0.0050.00100.00150.00200.002018年2019年2020年2021年2022年2023年中国自主研发游戏海外市场实际销售收入（亿美元）中国自主研发游戏海外市场实际销售收入增长率数据来源：伽马数据（CNG）3.0%9.1%6.1%3.0%3.0%63.6%48.5%39.4%30.3%27.3%15.2%27.3%30.3%33.3%15.2%24.2%24.2%33.3%48.5%60.6%51.5%54.5%54.5%36.4%48.5%54.5%54.5%9.1%9.1%6.1%9.1%18.2%30.3%18.2%33.311、%15.2%30.3%21.2%不熟悉当地市场环境全球政治与经济波动缺乏全球化运营经验法律法规和政策限制个人隐私保护问题缺乏本土化人才文化差异过大出海赛道竞争激烈游戏支付相关问题流量获取成本上升地区汇率波动贵公司在游戏出海过程中，是否因为以下问题对业务造成过影响？从未影响影响较小影响一般影响较大中国游戏海外市场状况中国产品深入更多市场未来出海收入仍将回暖关于未来，伽马数据认为中国出海收入也将回暖。这是由于中国企业的出海进程仍在深化，从数据上看，中国游戏深入了更多地区的头部市场。因此，随着游戏市场受宏观经济回暖而提振，更大的市场占比也将带来较为强劲的回升效果，进而提升中国出海收入。4.1%46.12、8%37.4%9.4%1.2%1.2%3.1%40.3%42.8%10.7%3.1%0.0%10款以下1020款2030款3040款4050款50款以上中国自研移动游戏进入全球各国iOS畅销榜TOP100产品数量状况（单日入榜状况）2022年6月30日2023年6月30日中国游戏深入更多头部市场数据来源：伽马数据（CNG）重点趋势领域分析重点趋势领域分析主要玩法中消除、塔防或存机会，55.4%用户偏好开放世界/可探索的大地图或存增长机遇玩法融合是产业的整体趋势，从产品来看，已有较多产品通过相关方式提升竞争力，布局的模式既包含研发阶段的创新，也包含成熟产品基于版本更新、运营活动、副玩法等方式实现13、玩法融合。伽马数据经过用户调研，发现在主要游戏玩法中，消除类、塔防类等品类的变现显著低于用户需求，或存机会。细分玩法中，可重点关注开放世界相关玩法。从用户侧来看55.4%对其感兴趣；从产品侧来看2023年流水同比增加过亿元的产品中38.5%融入开放世界元素，整体呈现供需两旺的状况。55.4%46.1%30.4%28.3%28.3%27.9%25.4%21.6%20.5%20.5%19.6%19.3%14.0%11.8%11.7%11.5%开放世界/可探索的大地图养成收集抽卡解压PVP/竞技场家园/建造智能NPCPVE/打BOSS节奏/音乐GVG/团战格斗魂类/硬核动作经商Roguelike/肉14、鸽创作您对下列哪些细分游戏玩法感兴趣？注1：“玩家兴趣”原题目为：“您对下列哪些主要游戏玩法感兴趣？”题目原为多选，为对比流水，伽马数据调整选项权重，使所有选项的加总占比为100%，上图仅呈现部分选项。注2：TOP100流水指2023年中国移动游戏流水TOP100产品（预估值）。数据来源：伽马数据（CNG）1.7%6.6%0.7%10.7%3.6%1.4%18.9%1.8%14.7%17.0%1.3%2.4%3.2%3.4%4.6%5.1%6.7%10.8%14.8%18.9%放置类策略类（含SLG）音舞类回合制RPG卡牌类塔防类角色扮演类（ARPG/MMORPG）消除类射击类MOBA用户偏好15、 VS 头部产品流水占比玩家兴趣TOP100产品流水38.5%61.5%增量超亿元开放世界RPG移动游戏占比开放世界非开放世界用户对开放世界RPG的需求与产品规划差异1、可实现范围内的最大地图2、与现实世界中的一致性和更自由的玩法3、达到真实世界中的细节标准重点趋势领域分析主要题材中神话或存机会，细分题材中32%用户偏好“校园”、31.8%偏好“机甲”差异化题材、多题材也更受用户关注，且题材的重要性随用户对内容、剧情等的关注度提高而提升，未来同样为布局重点。伽马数据经过用户调研，发现在主要题材中，神话题材的产品流水与用户偏好存在差距，或存机会；细分题材中，校园、机甲等是用户偏好较高的题材，研发16、时可重点考虑，同时更多细分题材也具备较大的受众群体。32.3%32.0%31.8%30.5%29.9%27.5%26.4%24.7%23.8%23.4%22.9%21.6%18.8%15.8%15.1%12.5%10.8%丧尸/僵尸校园机甲宠物/动物修仙恐怖/悬疑/怪谈末日/废土怪物/异兽职场恋爱朋克航海/海洋/海盗潮流文化/时尚童话群像暗黑度假/假日您对下列哪些细分游戏题材感兴趣？2.8%5.9%7.3%14.2%9.8%5.9%17.9%22.6%3.3%7.0%8.3%9.1%10.0%11.2%11.5%24.7%体育武侠科幻文化融合/时空穿越古代神话现代玄幻/魔幻用户偏好 VS 头部17、产品流水占比玩家兴趣TOP100产品流水注1：“玩家兴趣”原题目为：“您对下列哪些主要游戏题材感兴趣？”题目原为多选，为对比流水，伽马数据调整选项权重，使所有选项的加总占比为100%，上图仅呈现部分选项。注2：TOP100流水指2023年中国移动游戏流水TOP100产品（预估值）。数据来源：伽马数据（CNG）重点趋势领域分析小游戏仍存机会，付费优化及高价值用户或成重点小游戏在本年度取得了较高的市场热度，代表产品如咸鱼之王，企业层面也涌现三七互娱等代表企业。伽马数据认为，未来小游戏领域将呈现至少三项趋势：第一，小游戏领域仍存机会，这是由于激活其潜力的因素仍然存在，即质量提升、买量成本较低、跳转链18、路更完善、多潜在用户；第二，付费优化将成创收重点，这是由于小游戏用户具备内购付费、广告变现接受能力双高的优势，但对付费点、付费项目的要求与App版本有差异，因而能更早完善产品调优的团队将具备优势；第三，小游戏将更快进入高价值用户竞争阶段，这是由于竞品增加进而快速拔高获客成本，因而如果无法获取更多高价值用户，产品利润或将更快的被成本抵消。激发小游戏机会，寻找高价值合作伙伴同样重要40.4 84.3 295.8 324.0 140.1 2022年3季度2022年4季度2023年1季度2023年2季度2023年3季度投放广告创意投放广告创意TOP100TOP100小游小游戏投放数量变动戏投放数量变动19、小游戏仍存机会需获取高价值用户付费优化微信小游戏用户量级高：用户规模10亿+商业模式较成熟：-内购增长100%，变现增长40%-运用混合变现时，综合变现率高出纯IAP付费率3倍-运用混合变现时，首日付费占比为50%，更多用户留存付费竞品涌入使创意素材快速增长，或带动买量成本上升小游戏用户具备内购付费、广告变现接受能力双高的优势75.5%62.9%73.3%49.3%游戏内购广告变现对内购、广告变现接受度为“一对内购、广告变现接受度为“一般”及“可接受”的用户占比般”及“可接受”的用户占比小游戏用户其他用户数据来源：伽马数据（CNG）数据来源：AppGrowing27.50 50.00 220、00.00 81.82300.0001002003004000.0050.00100.00150.00200.00250.002021年2022年2023年（%）（亿元）小程序游戏市场规模小程序游戏市场规模增长率数据来源：伽马数据（CNG）重点趋势领域分析36.3%的用户选择游戏时受剧情影响，强文化属性成产业拓展用户价值更好切入点文化属性将成更多游戏卖点，从现状来看，36.3%的用户会受剧情影响选择游戏，而产品层面也产出原神明日方舟重返未来：1999等强文化属性产品。值得注意的是，文化属性或需产业广泛关注，因为其影响领域众多且并非仅存在于开拓新赛道。以付费为例，随着强文化属性产品增加，游戏的商21、业逻辑或随之改变，以数值膨胀引发用户竞争意识、焦虑状态进而付费的模式或减少，而被文化吸引、自愿为游戏文化及其对外衍生（如周边、音乐会）深度付费的用户将增加。而在强化文化属性时，企业可从角色、世界观、立体剧情、沉浸感等多方面着手，这也是当前用户较关注的方面。57.6%41.5%40.8%40.0%36.3%35.6%31.2%26.8%25.3%24.0%23.5%0.7%操作性策略性探索性挑战性剧情表现画面/音乐表现竞争性时间可控程度社交性成长性收集趣味其他当您选择一款游戏时，您主要关注以下哪些游戏乐趣？数据来源：伽马数据（CNG）36.7%32.3%29.6%27.5%24.7%23.8%222、3.4%22.6%21.8%20.9%移动游戏动画日本漫画电影主机游戏单机游戏网页游戏体育网络小说街机游戏境外用户对改编移动游戏的IP来源偏好（TOP10）63.9%55.4%玩过IP改编移动游戏喜欢IP改编移动游戏境外用户IP改编游戏的游玩状态及偏好状况重点趋势领域分析关注全球性IP，受众广、利于出海且IP授权方合作意愿加强是关键全球性IP具备潜力挖掘空间。在广泛的用户偏好下，IP能在获客、留存、流水变现等层面发挥重要作用，而受用户普遍认知的影响，全球性IP可在上述价值的基础上，额外发挥拓展出海地区的利好，因而具备更高的潜力。对于研发团队而言，另一项利好在于为夯实IP价值、加码IP变现能力，23、全球性IP的合作意愿也有所提升，诸如“合金弹头”“暗黑破坏神”“阿凡达”等高知名度的全球性IP均于近年授权游戏改编，这意味着企业有更大的机会分享全球性IP的利好。伽马数据也调查了境外用户偏好的IP来源，企业可考虑与多维度的IP来源重点合作。数据来源：伽马数据（CNG）重点趋势领域分析授权方可为IP价值加成，从IP自由度、合作建议等方面发挥作用获得全球性IP授权时，IP授权方也是IP价值的重要组成，这是由于IP授权方更了解自身IP调性、用户偏好、恰当的运用方式等，因此若能选择恰当的IP授权方，有望实现IP价值的放大。SNK是全球性IP的代表企业，旗下拥有以“拳皇”“合金弹头”为代表的超200项I24、P，IP库较为庞大的同时，SNK也具备更为丰富的IP合作经验，因此，伽马数据以SNK为例分析，当选择了更恰当的IP授权方后，企业有望获得的利好。首先体现在IP的自由度上，更恰当的IP合作方有望给予团队更高的IP空间，例如以IP融合形式授权，允许多地区发行，结合不同地区政策、市场等情况允许酌情改编等。此外，当IP授权方的合作经验较为丰富时，其也能基于历史项目经验给予团队建议，帮助放大IP价值。IP授权方代表|SNKIP资源较丰富|超过200项IP储备，IP粉丝遍布全球IP合作展示|长线运营经验在中国运营超8年 2023年中国iOS畅销榜最高排名仍达TOP55 位于伽马数据2023年移动新游流水25、测算榜TOP10|高流水经验|IP融合授权经验|IP角色联动经验拳皇98终极之战OL合金弹头：觉醒全明星激斗荒野行动“拳皇”IP1991年1992年1993年1994年1996年系列作品10部以上系列作品3部以上系列作品12部以上系列作品15部以上系列作品10部以上饿狼传说龙虎之拳侍魂拳皇合金弹头重点趋势领域分析IP发展规划是选择授权方的重要考量，可助力获客、营销等方面IP授权方的价值加成还体现在IP发展规划上，如果IP自身也在积极扩大其影响力与知名度，则将营造出更友善的研运环境。仍以SNK为例，旗下IP的优势在于诞生较早，其主要受众已形成强劲付费能力。在此基础上，SNK较积极地拓展IP生命力26、，包含但不限于持续迭代IP产品、强化在年轻群体中的渗透、加码更多地区用户认知、布局动画等多种传播形式。对于合作团队而言，这意味着在无须支付更多成本的情况下，可享受更易吸引用户游玩、更易创造内容营销素材等利好。因此，沟通IP发展规划也是合作团队选择授权方的重要考量之一。IP授权方代表|SNK强化IP在年轻群体、更多地区的认知布局动画等多种传播形式拳皇和侍魂的人气角色在手游王者荣耀中登场；IP认知在年轻人中进一步推广。侍魂知名角色“娜可露露”和“橘右京”在莉莉丝游戏剑与远征中先后限时登场；全球联动，拓展了IP的触达地域。IP 在泛娱乐领域多方位发展，以期为产品创造更多价值。角色联动动画漫画/轻小27、说授权游戏粉丝活动设定集&音乐专辑电竞文化衍生品文创推出新作，持续迭代IP产品“拳皇”IP迭代|拳皇14|拳皇15“侍魂”IP迭代|侍魂晓重点趋势领域分析周边地区、成熟市场的业务展开已常态化中东、拉美等地吸引企业关注从中国游戏企业布局海外市场地区分布来看，日、韩、美、东南亚是企业出海首选，较成熟的游戏市场、较高的经济水平、临近地区相似的文化等是主因。同时，以巴西、沙特阿拉拍、土耳其为代表的拉美、中东国家也吸引部分企业关注，这些市场的游戏产业仍处于较早期，现阶段远未达市场上限，进入上述地区的企业有望享受游戏规模整体增长的额外利好。注：数据来源为伽马数据针对33家出海游戏企业的专项调研100.028、%93.9%54.5%33.3%30.3%21.2%21.2%18.2%12.1%9.1%9.1%6.1%贵公司的海外游戏业务主要分布在哪些市场？数据来源：伽马数据（CNG）移动平台重点趋势领域分析跨平台或成未来主流，移动、PC、主机均有较多产品及受众跨平台游戏或成未来主流。这是由于跨平台游戏的本质仍符合精品化趋势。即用户无须因场景、体验等因素而放弃感兴趣的游戏。现如今，在硬件设备性能强化、串流能力提升等的加持下，更多的游戏拥有了跨平台服务的可能。而当游戏可从不同平台游玩时，平台吸引用户的因素也各不相同，围绕各平台优势进行深耕的企业或更具利好。跨平台现状PC平台跨平台现状主机平台跨平台现状7029、%30%2023年海外主机游戏热度榜TOP100跨平台状况跨平台游戏非跨平台游戏平台优势48.5%50.6%62.8%游戏环境可以更舒适能玩到平台独占的游戏喜欢用手柄操控下列哪些因素让您偏好玩主机游戏？（TOP3）平台优势48.8%50.0%59.0%游戏手感更好手机性能无法满足模拟器的屏幕更大您为什么使用模拟器玩手游，而不是用手机？（TOP3）22.1%24.5%34.0%有电脑，设备现成可在键鼠、手柄中切换视觉效果更佳下列哪些因素让您喜欢通过电脑游玩单机游戏？（TOP3）75%25%2023年11月Steam平台热销榜TOP100游戏跨平台状况跨平台游戏非跨平台游戏25.9%74.1%近一30、年用过手游模拟器的用户占比用过没有用过数据来源：伽马数据（CNG）重点趋势领域分析强化产业链融合，关注短视频、短剧等新兴娱乐结合机会游戏与其他产业链的融合将为游戏市场带来新的增长机会，这是由于游戏具备的强内容性与强互动性等特点，在用户的其他娱乐体验中同样存在需求。围绕短视频、电影的融合方式或可重点关注，现阶段用户侧多集中于上述娱乐方式。而短剧或为较早变现的融合产品，其可在游戏互动中融合短剧的叙事特点，能为用户带来比普通游戏更沉浸的代入感、比短剧更强的互动性，进而吸引交叉喜好的融合用户。0.00%10.00%20.00%30.00%40.00%50.00%60.00%70.00%80.00%短视31、频电影小说动画直播音乐电视剧中长视频漫展/展会活动IP周边产品音乐会/演唱会有声书/广播剧舞台剧其他除游戏外，您还对哪些文娱内容感兴趣？数据来源：伽马数据（CNG）28.5%34.6%24.0%9.2%3.7%境外用户浏览/参与电竞相关内容日均时长分布0h1h1-2h2-4h4h27.6%26.7%游戏选手游戏主播您一般会关注哪些类型的明星或KOL？（境外用户）重点趋势领域分析电竞价值将外溢，境外71.5%的用户几乎每天都关注电竞伽马数据认为，电竞的价值将向更多领域延伸，而非仅局限于赛事奖金、选手转会等方面。这是由于在全球范围内，电竞已成为较多游戏用户的生活组成：据调查，境外近四分之三的用户几32、乎每天都会关注电竞相关内容。而电竞的高黏性和庞大的受众群体意味着，电竞在用户方面的影响力也较为可观。现阶段，其影响力已于部分领域展示，例如用户运营层面，电竞选手已成为重要的KOL组成，可以在内容营销等领域发挥作用。数据来源：伽马数据（CNG）重点趋势领域分析云游戏仍具价值，应用方向或于场景拓展较快增长云游戏仍具发展潜力，但在中短期内，场景拓展或取代游戏云化成为兼具规模较大、增速较快的应用方向。这是由于在降本增效的环境下，游戏利润受带宽等成本的影响进一步收缩，对于中小团队而言，发布云游戏版本的收益是正是负愈发不确定，进而阻碍游戏云化的整体进程。但场景拓展的收益相对确定，尤其在技术进步的加持下，营33、销、内容开发、元宇宙等应用发展较为良好，并能为游戏本身提供增益，因此，伽马数据认为或有更多团队从场景拓展的维度分享云游戏利好。案例1：庆余年案例2：最佳球会庆余年在使用云微端买量方案后，单次CPA的成本可降低近30%。同时，在使用高通865算力的情况下，每个新增用户的云服务成本不足0.6元最佳球会基于云技术快速复刻场景，用游戏场景生成游戏关卡供用户挑战，在世界杯期间触达大量游戏用户跳转至下载页面可在数秒内进入游戏刷到视频时可即刻下载快速产出：数小时内可更新，平均每天5个关卡，累计50余个及时参与：点击按钮即可体验云游戏，无须下载产业拓展趋势领域布局方向产业拓展趋势领域布局方向AIGC作用于降本34、增效及玩法开拓，模型稳定性是竞争重点AIGC具备发展潜力，即使在技术尚未完善的当前，数家企业布局自研大模型、逆水寒手游融入智能NPC等的高热度也可看到市场、用户对其带来的改变的关注。从长期来看，AIGC能实现降本增效、开拓新玩法及新品类等利好，而在实现上述利好的过程中，模型稳定性或成竞争重点，超6成受访企业认为大模型的研发能力是当前的主要挑战。因此，在中短期内，能较早提升大模型能力的企业、能较早接入稳定性较强的大模型的企业，更易在研发、营销等领域分享AIGC利好。注：报告内企业调研数据来源于伽马数据与腾讯云联合展开的企业调研，整体调研企业样本数为39家，涵盖主要的大型游戏企业与部分代表性中小型35、游戏企业。以腾讯混元大模型为基础、结合广告应用场景，腾讯广告已实现含文生图及文生视频在内的多种智能化广告素材创作能力，助力广告主提升创意产能。在腾讯广告“AI创意工作台”的帮助下，广告主不仅能够以文本输入的方式进行创意制作，还可借力其批量编辑已生成资产、打造专属素材库等能力、能够与品牌商品库进行对接，进而较显著的提升广告素材的生成效率与效果。短句输入智能扩写素材生成61.5%51.3%48.7%46.2%46.2%28.2%10.3%国内企业大模型的研发能力不确定芯片相关的关键技术落后缺乏相应的人才培养与储备监管层面存在不确定风险实际应用侧成果有限企业实质性布局行为有限导致发展缓慢其他您认为目36、前中国游戏产业AIGC发展存在哪些挑战？降本增效代表|基于混元大模型的素材创作降本增效体现：应用示例：产业拓展趋势领域布局方向经验超5年的资深人才薪资增2成，新技术人才较为紧缺资深人才、新技术人才将成未来竞争重点。一方面，在游戏产出愈发慎重的当前，更多团队倾向于集中资源塑造少数产品，而与精品产出模式对应的则是资深人才需求，即资深人才能承担精品化过程中更为深度的工作内容。另一方面，新技术人才较为紧缺，尤其在语音、视频、图形、图像开发等领域。这是由于新技术的出现代表新的竞争机会和增量机会，而现阶段多个新技术领域正处于开拓初期，这意味着较多市场份额的归属未定，因此对此类新技术人才的需求还将扩张。2.37、320.53游戏行业游戏语音/视频/图形/图像开发2023年1月到7月人才供需比8.0 9.2 11.2 17.0 26.5 8.6 9.9 12.8 20.0 31.7 无经验/经验不限1年以下1-3年3-5年5年以上不同经验的游戏人才，企业招聘薪资变动状况（千元/月）2020上半年2023上半年数据来源：脉脉高聘发布的2023游戏行业中高端人才洞察数据来源：伽马数据（CNG）分类用户并精细化运营或成趋势，可在留存、付费等层面生效分类用户并精细化运营或成行业趋势，这一趋势基于获客更困难、长线运营更复杂等多种现状形成。而分类精细化运营有望给出解法，这是由于一方面，属于同一群体的用户大多具备共性38、，因而解决少数用户遇到的问题，往往能在无形中服务大多数用户，进而提升留存概率；另一方面，分类精细化运营也可激发付费潜力，通过区分用户的付费倾向、追踪游戏当前卡点等信号，制定个性化的礼包机制并优化推送时机，从而助推付费意愿变现。分类用户并精细化运营平台|数数科技 TE 系统46.2%的游戏企业认为长线运营的难点在于：随着运营活动增多、产品生命周期变化，难以分析用户行为变化原因及动向用户ID 用户性别用户年龄用户地区付费行为玩家参与次数英雄养成点击事件大中小R 高活跃高价值新老用户多组连续行为行为间隔窗口做过/没做过支持事件关联属性用户属性行为事件用户标签行为序列对最近339、0天累计充值超1000元但在近3天未登录游戏的玩家推送push，从而拉动该部分玩家活跃度。基于用户行为构建任务对昨日多次点击商城但是未完成购买的大R用户推送限时商城活动，从而提升玩家付费。基于用户标签与行为构建任务对截至当前，剩余钻石数不足以购买最低价格的体力礼包的玩家推送钻石。基于用户属性构建任务基于行为序列进行人群圈选对通关失败后进入商城，但没有完成购买的昨日新增用户推送经验卡，以帮助其提高战力从而通过关卡，提高其留存。注：报告内企业调研数据来源于伽马数据与腾讯云联合展开的企业调研，整体调研企业样本数为39家，涵盖主要的大型游戏企业与部分代表性中小型游戏企业。产业拓展趋势领域布局方向产业拓40、展趋势领域布局方向数据价值将向全场景拓展，45.4%调研企业与4家及以上数据平台合作如上所述，更多游戏着眼于精细化运营，数值的价值也在其中得到验证，但伽马数据认为，其价值并不限于运营、发行等单一环节，未来，数据价值将向游戏的全场景拓展。全场景拓展的根本原因是竞争加剧，从企业视角来看，当对单一环节的挖掘逼近潜力上限后，企业势必将转移目光，即加码调优尚不充分的环节。对于个体企业而言，这一做法的目的是保持增长与竞争力，但从产业视角来看，则会推动数据价值向全场景拓展，并逐步由个体企业行为变为全产业均需关注的趋势。6.1%3.0%45.5%39.3%6.1%调研企业针对“数据服务”合作的外部企业数量0家41、1家2-3家4-10家10家以上注：数据来源为伽马数据针对33家企业的调研数据层面上，企业主要关注哪些方面？76.9%关注数据分析的准确性71.8%关注数据来源的可靠性64.1%关注数据采集的便捷性64.1%关注数据提取的灵活性87.2%关注数据储存的安全性问题：迭代产品时，多采用“逐条查看差评的方式分析的问题点”的方式，但评论仅代表少数用户的看法，难以判断多数用户的感受。解决思路：接入数数科技的游戏大数据引擎TE系统，进而更科学地决策版本迭代方向。案例：凉屋游戏问题：进行数据分析时，研运团队有什么数据就看什么数据，当不满足需求时，需要重新提需求排期开发，链路较长使效率较低。解决思路：接入42、数数科技的 TE 系统，团队想看的数据均能在短期内实现，缩短反馈链路，并一站式完成游戏运营，实现业务增长。案例：巨兽战场注：报告内企业调研数据来源于伽马数据与腾讯云联合展开的企业调研，整体调研企业样本数为39家，涵盖主要的大型游戏企业与部分代表性中小型游戏企业。产业拓展趋势领域布局方向内容营销或成必选项，多元内容及量化能力是竞争重点内容营销或由可选项转为必选项，面向全球的用户调研均显示，内容营销的主阵地游戏外平台，正被更多用户视作游戏本体的组成而非仅为附加项，这意味着内容营销的重要性在加剧。而当更多游戏布局内容营销后，其竞争重点也将发生变化，且至少体现在两方面：第一，多元内容更占优势，这是由于43、内容营销主要通过唤起用户情绪而生效，但用户情绪的诱因不定且变换较快，因而能以多元内容、内容组合触达用户的游戏或更具优势；第二，量化能力将成竞争重点，量化能力更强的企业，将更准确地判断营销阶段，进而适时地变更合作达人、联动IP等具体营销方式，放大营销效果。34.6%56.0%9.4%用户对“我认为游戏外平台是游戏的一部分”的认同状况更认同没有明显变化更反对35.3%30.4%29.7%28.5%28.3%27.7%27.6%24.5%23.8%23.4%23.2%23.1%22.8%22.7%20.2%游戏攻略游戏解说游戏技巧/游戏技术操作游戏相关的趣味内容/搞笑视频游戏直播游戏赛事游戏角色展示44、游戏日常/开荒同人图画/视频/文章cosplay用户竞技游戏相关的展会内容游戏抽卡二创内容/二创音乐游戏相关舞蹈/宅舞您希望在游戏外平台中看到以下哪些游戏内容？36.8%34.2%32.4%29.9%26.2%25.7%25.4%25.3%24.6%24.0%23.2%22.9%22.8%20.1%动漫音乐影视科技美食购物旅游综艺体育/运动明星汽车小说新闻化妆游戏广告与下列哪些内容的结合可能会更容易引起您的关注？更多用户将游戏外平台视作游戏组成用户在游戏外平台关注的内容更多元用户偏好的内容结合形式更多元数据来源：伽马数据（CNG）产业拓展趋势领域布局方向内容营销重点支持平台|腾讯广告腾讯广告或45、为内容营销的重要合作平台，这是由于如上所述，多元内容、量化能力是内容营销下一阶段的竞争重点，而腾讯广告兼具多元内容与量化能力的优势。多元内容上，腾讯广告将内容营销资源集合成“游戏引力聚能环”，涉及小说、图文、音乐、视频、影视、线上线下定制活动等全形态的内容传播资源，有助于个性化地提高游戏产品的影响力、转化力和心智力；量化能力上，腾讯广告可提供品牌规模、品牌效益、品牌信任三个维度的评估，涉及企业较关注的意图人群规模、下载意愿等项目，模型本身具备较高价值。游戏引力聚能环品牌规模品牌效益品牌信任音乐歌手线下展会有声剧明星代言体育影视纪录片综艺动漫中视频剧集漫画小说微信QQ空间小世界QQ视频号QQ音乐46、酷狗音乐酷我音乐全民K歌腾讯新闻QQ浏览器腾讯体育腾讯视频品牌规模即品牌Campaign的声量与目标玩家的触达范围评估指标衡量效果曝光量品牌可转化的人群总量高意向/破圈人群规模浏览量TA浓度搜索量互动量（点赞/评论/转发）意图人群规模互动人群规模多层转化效率玩家信任度影响内容关注度品牌回忆度/喜好度下载意愿CTR/CVR/注册成本/ROI品牌效益品牌信任即品牌影响下玩家转化行为的过程指标即品牌Campaign对玩家引发的情绪偏好与信任共鸣产业拓展趋势领域布局方向从全生命周期获取用户，数据积累及智能工具是重要支持全生命周期仍为产业重要趋势，在竞争愈发白热化的当前，拉长产品、用户、营销的生命周期，47、并在全生命周期内持续拉升用户价值变得愈发重要。未来，全生命周期营销或呈现至少两项趋势，一方面，企业营销时将更注重数据积累，例如哪些用户曾被游戏相关信息触达但尚未转换，目的是在后续营销环节中高效触达、提升转化效果；另一方面，智能工具将更为重要，目的是在确保高效的基础上，能更细致地拆分、执行企业营销策略，进而实现预期效果。腾讯广告作为全生命周期的重要支持平台，针对APP和小游戏不同的载体，提供覆盖不同场景下的智能化产品矩阵，全面护航游戏全生命周期投放场景，加速提升投放效率和转化效果，让生意有“技”可循。全生命周期支持平台代表|腾讯广告以大模型为核心：深化行业理解，提升推荐效率-游戏知识图谱，深化游48、戏细粒度的行业理解-人群营销模型，提升对目标受众兴趣偏好洞察-广告系统升级，以大模型和大数据，提升实时推荐的效率智能投放产品：投放效率更高，转化效果更优-最大转化量投放：自动探索优质转化机会，更低成本高效拿量-应用智投（ADA）：智能探索广告投放组合，提升投放效率-一方数据跑量加强产品：自动扩展高价值圈层用户，优化投放效果，增强跑量能力-深度出价工具矩阵：新增沉默唤起-ROI能力，优化已有深度模型，满足客户拉新及拉活的双诉求，更好地帮助客户达成营销考核目标中国游戏产业潜力企业分析潜力代表企业注：企业顺序不分先后三七互娱小游戏畅销TOP10占两席、推广TOP10占三席营销经验及研运能力或使小游戏49、成新优势赛道伽马数据统计显示，现阶段，三七互娱产品在流水上占据微信畅销小游戏榜TOP10中的两席、获客上占据小游戏推广数量TOP10中的三席，小游戏将成三七互娱的新兴潜力赛道之一，且潜力或随赛道发展而逐步扩张。从研运层面来看，三七互娱或具备两项个性化的竞争优势。一方面，无论是中重度化的倾向还是即点即玩的特征，小游戏均与网页游戏共性较多，而三七互娱以网页游戏起家，现阶段年收入仍达数亿元，部分用户洞察或可迁移至小游戏提升创收效果。另一方面，三七互娱已沉淀的研运能力能较好地沿用至小游戏，研发层面，小游戏的核心玩法是创收重点，而三七互娱具备较快解析玩法并于新游运用的能力，能力运用在SLG品类已有先例；50、发行层面，小游戏更看重被动触达，这与三七互娱的流量经营能力较为契合。基于市场头部的位置与研运能力，小游戏或成三七互娱新优势赛道。20%微信畅销小游戏榜TOP10中三七互娱相关游戏占比注：榜单时间为2023年12月11日30%小游戏推广数量榜TOP10中三七互娱相关游戏占比注：榜单时间为2023年1月至12月11日数据来源：AppGrowing数据来源：伽马数据（CNG）前沿领域布局（部分）三七互娱向游戏产业上游拓展科技升级或赋能元宇宙等更多应用想象空间虽然在挖掘其他赛道的潜力，但游戏产业依然是三七互娱当前的重点。现阶段，三七互娱正逐步往产业链上游拓展，例如以投资形式加码人工智能、芯片研发等领域51、。未来，向产业链上游的拓展将赋予三七互娱更大的想象空间，在直接提升游戏表现力之外，与消费电子、智能驾舱、AIGC、XR等应用的链路也将更加紧密，增加新的领域挖掘可能。此外，得益于布局技术的广度与深度，三七互娱在元宇宙领域的竞争力也将进一步提升。近期三七互娱硬件及技术领域投资关键词管线的管理。通过管线管理协同复杂工作流程，便于高效地共同完成一些美术作品。资产管理。检索美术人员生产的大量美术资产，便于资产管理和二次利用。符合内部业务整体流程。通过小模型的训练，生成符合当前美术人员使用习惯的模板，在Midjourney、Stable Diffusion等AIGC工具的基础上，添加更贴合业务本身的功能52、和模块。AIGC：将自研的美术设计中台“天工”迭代升级为“图灵”，在原有管线管理功能的基础上进行AI赋能。根据三七互娱的应用实践，采用AI制作2D美术的新流程，平均可节省20%50%工时。“图灵”的优势在于：芯片：投资通用智能CPU公司“此芯科技”，后者是全球第四家、国内首家加入Linaro Windows on Arm工作组的成员XR：XR芯片研发商“万有引力”，主要业务为行业提供XR 用户体验所需的技术方案数据来源：伽马数据（CNG）世纪华通传奇IP独占权落定或完善产业链生态全球化布局提升IP打造能力作为世纪华通主营业务板块的重要组成之一，盛趣游戏在IP产品长线运营及IP全球化方面已积累53、丰富的经验，并以此激发长期潜力。盛趣游戏先后推出多款IP产品，并保持IP产品长生命周期，旗下IP产品中，近五成产品运营时长超过10年。传奇作为市场上最具知名度的长周期运营IP之一，已从单一的游戏IP转型至游戏品类IP，随着盛趣游戏确认传奇IP在中国市场的独占权，有望推动该品类IP产业链生态更为立体。借助数字终端的多样化，推动游戏体验纵深化发展是IP长生命周期运营的关键，仍以传奇IP为例，除原生客户端游戏、移动游戏外，盛趣游戏还开启小程序游戏的合作，实现传奇IP正版首次进入小游戏领域。此外，盛趣游戏持续推进IP产品全球化布局，持续提升自身的IP打造实力：第一，借助IP影响力及游戏创新内容为产品提54、供竞争优势；第二，选择海外合作伙伴并开启深度合作，有针对性地基于本地情况对产品内容、营销策略进行本土化。传奇系列IP长线维护盛趣游戏与贪玩游戏、三九互娱、三七互娱等多家企业达成的传奇IP授权合作，将针对性推出小程序游戏。小程序游戏具有“轻量化”“即点即玩、无须下载”的特点，为“传奇”IP探索更多元的游戏体验提供渠道。终端平台拓展盛趣游戏在运营IP游戏累计运营时长小于5年5-10年10-20年超过20年盛趣游戏针对传奇系列的相关侵权行为采取零容忍，多次配合公安机关处理相关侵权案件，并以此开拓网络游戏维权的新思路。热血传奇私服侵权案作为首个对新型“三端互通”网络游戏侵权行为进行刑事打击的案件，入选55、了“2021年中国十大最具研究价值知识产权裁判案例”。IP版权维护IP产品全球化布局|（以庆余年为例）在泰国游戏展中邀请了多位人气KOL参与展台的表演赛互动活动在游戏外平台组织活动，如实况直播、游戏知识有奖竞猜、游戏角色剪影问答等推出本地化专属道具华语流行音乐创作歌手萧煌奇担任游戏的年度代言人，并设计专属坐骑首创“双预约奖励”的活动上线前，预约人数超300万人。上线后，登上谷歌商店游戏免费榜TOP1、iOS游戏免费榜TOP1营销策略：上线后进入iOS免费榜（角色扮演）TOP3和谷歌商店免费榜TOP10营销策略：中国港澳台市场泰国市场数据来源：伽马数据（CNG）世纪华通科技赋能激发潜在价56、值前沿技术成果促进游戏应用场景拓展在发展游戏业务的同时，盛趣游戏还尝试探索数实融合的技术突破和场景融合，强化游戏与科技的结合。其科技赋能的潜力则表现在对于算力业务的建设以及前沿技术的实际应用产出层面。算力建设层面，盛趣游戏及其母公司世纪华通通过投资、合作等形式深度参与，不仅帮助自身构建底层算力平台，也满足实体产业对于算力的需求，起到数实融合的效果；成果展现层面，盛趣游戏在人工智能、脑机研究、虚拟现实等领域已取得实质性进展，以前沿技术拓展游戏应用场景，实现游戏产业转型。深度参与并投资了上海市松江区的“腾讯长三角人工智能先进计算中心”项目，项目总占地236亩，建筑面积超50万平方米，总投资超4557、0亿元。深圳数据中心计划于2024年5月底建成，并已获得来自华为云的定制化数据服务订单。与利通电子成立算力服务合资公司，目前首批数十台GPU已经陆续到货，形成了数千P的算力集群。前沿技术成果认知障碍VR评估与康复系统智算力建设成立“人工智能云数据事业部”，拓展云数据业务的各项产业链。同时与腾讯云、华为、中兴通讯、炫彩互动等一批行业头部企业建立了合作关系，加速算力产业链的延伸。算力业务整合脑机研究人工智能与浙江大学共建“传奇创新中心”，聚焦于脑科学基础研究，其成果先后两次入刊国际顶级科学期刊。依托于研究机构支持，数字医疗领域已有多款产品落地，加速脑科学领域成果转化，生态企业已有儿童自闭症VR58、筛查与训练系统注意力强化训练系统认知障碍VR评估与康复系统脑机睡眠监测系统等产品落地。其中，注意力强化训练系统作为首款ADHD“电子处方药”获批。人工智能层面，盛趣游戏尝试将AIGC嵌入到传奇龙之谷彩虹岛饥荒等项目组的工作流程中，实现企业降本增效。此外，借助国产AI大模型和自研的技术引擎，盛趣游戏研发了AI游戏虚拟主播。该项目重点突破针对特定背景知识库下的AI回复能力，最终实现虚拟主播替代真人主播回答玩家问题、24小时宣传游戏、帮助真人主播热场等功能。AI游戏虚拟主播中手游联合研发与自主研发并行前沿技术、创新品类、电子竞技探索发掘业绩潜力2023年中期财报显示，中手游游戏开发业务营收同比增长459、2%，研发能力的提升或将为中手游带来新的潜力增长点。目前，中手游已明确“联合研发+自主研发”并行的研发模式，一方面，通过联合知名IP版权方，发挥头部IP优势，这也是中手游保持快速发展的重要来源。在此基础上，中手游确立了开放世界、街篮竞技和融合SLG三大游戏品类的自主研发布局策略，通过三大自研品类进一步拓展其在前沿技术、创新品类、电子竞技等多元领域的探索，从而发掘更多业绩增量。通过自主研发产品探索多元领域代表产品：仙剑世界仙剑世界以自有的“仙剑”IP为核心，是国内首款国风仙侠题材开放世界游戏，支持覆盖5个主流硬件设备和体验模式，包括PC端、云端、移动端、主机端以及 VR/MR端。游戏中运用了多项60、前沿技术支撑，例如：硬件方面与英伟达合作，全面应用最新的光线追踪技术；与AIGC技术结合，实现NPC智能交互。目前，仙剑世界总预约人数已超225万人。关键词|开放世界 AIGC 多端体验代表产品：全民街篮城主天下关键词|体育电竞客户端关键词|融合SLG 小程序游戏中轻度全民街篮为无数值养成篮球竞技端游。中手游通过对上海洲竞公司的入股，实现电竞领域布局，并以全民街篮为核心打造“街篮体育电竞生态”。一方面，国内体育电竞市场仍是一片蓝海，在电竞商业化的趋势下，拥有较大增长空间；另一方面，体育竞技类题材产品更适合承担青少年身心健康发展这一社会责任。城主天下是中手游首款SLG游戏，优化了传统SLG开61、荒时期的繁复操作，并在美术风格上融入国漫剪纸风，通过玩法、美术寻求差异化创新。由于中轻度的游戏特性，产品首发之前，已经推出了小游戏版本进行了长时间测试，目前位列小程序游戏畅销榜TOP100。1.82 2.59 2022年上半年2023年上半年中手游游戏开发业务营收（亿元）+42%0.80 1.24 2.04 2.67 2020年上半年2021年上半年2022年上半年2023年上半年中手游研发费用（亿元）中手游IP游戏生态体系提供长远潜力“仙剑IP”全产业链赋能助力文化领域拓展以IP为核心构建的IP游戏生态体系为中手游提供更长远的潜力来源，中手游旗下重要IP“仙剑奇侠传”作为游戏产业跨界融合的代62、表，已形成较庞大的衍生生态，从而不断释放潜在价值。对于“仙剑IP”全产业链的开发，中手游保持对于游戏产品矩阵的构建，目前“仙剑IP”除原生单机游戏外，在MMORPG、卡牌类、开放世界类等多品类深入多点布局，并针对互动剧等新型游戏形式展开合作，有望在玩法领域提供增长点。同时，“仙剑IP”的跨领域拓展不断提升IP的生命力和影响力，为文学、影视、衍生品等泛娱乐业赋能，并展现出较佳的商业价值。在此过程中，中手游与多领域合作伙伴共建“仙剑IP”体系，确保在各领域进行高品质内容创新和输出，利于强化产出效果，释放游戏产业文化领域拓展新动能。企业合作共建“仙剑”IP与蔚领时代展开共建MR混合现实内容生态战略合63、作，打造“仙剑IP”MR混合现实互动游戏.与腾讯视频（动漫）成为战略合作伙伴，达成国风仙侠赛道内容共创和仙剑IP的长线战略合作。“仙剑IP”全产业链赋能（部分）游戏矩阵PC单机游戏仙剑奇侠传四重制版移动游戏新仙剑奇侠传之挥剑问情仙剑缘起小程序游戏仙剑奇侠传：新的开始VR游戏仙剑奇侠传VR 沉浸世界合作仙剑奇侠传大朋VR合作互动影像天呐！我被仙剑包围了！仙剑奇侠传IP MR互动游戏泛娱乐业赋能影视仙剑奇侠传一影视剧仙剑奇侠传四影视剧仙剑奇侠传六影视剧仙剑奇侠传五前传影视剧动漫仙剑奇侠传一番剧仙剑奇侠传三番剧瑶台雪漫画文学仙剑奇侠传一小说仙剑奇侠传二小说仙霞传小说衍生品粘土人女娲后人柳梦璃手办仙剑64、主角系列方头人积木仙剑Gift+系列手办粉丝社区仙剑联盟开放世界游戏仙剑世界实景娱乐杭州西溪湿地“仙剑小镇”项目仙剑奇侠传沉浸式实景演出盛天网络链接能力承接新兴发展趋势客户端、电竞业务或迎利好链接能力是盛天网络的核心潜力来源，从成果来看，这项核心潜力发挥的作用已愈发强劲，财报显示，2023年上半年盛天网络广告与增值业务收入为5.61亿元，同比去年增长42%。以链接能力为依托，盛天网络围绕多个场景，构建包含平台、内容、服务的一体化运营体系，不仅增加了单一业务的抗风险能力，也利好数字娱乐场景的打造。在这一思路下，伽马数据看好盛天网络在客户端游戏、电竞领域的潜力。客户端游戏上，用户对电脑游玩的偏好度65、提升，市场规模增加的同时，叠加多端发行、手游模拟器等趋势，利好盛天网络长期布局的网吧及客户端生态。电竞领域，盛天网络布局了由线上至线下的多维场景：线上，计划发布多端电竞游戏星之翼，并推动电竞社交平台发展，拓展用户娱乐需求；线下，将旗下易乐途、易乐游平台业务与实体场景串联，协同品牌方和酒店业主共同为电竞酒店赋能。电竞领域布局打通 OTA 平台、PMS 软件、娱乐平台场景数据壁垒，接入游戏、IP、社交、剧本杀、VR/AR 等多种业态，实现电竞酒店内商户到用户的闭环生态。与国内最大电竞酒店连锁“爱电竞”签署合作协议，从内容、技术服务全方位赋能，并协助其打造线上私域空间UU元宇宙。星之翼以多人对战为66、主的 3D 实时对战动作游戏，已亮相 2023 年 Chinajoy，引发玩家关注。电竞酒店生态服务电竞场景串联：产品集赛事接入、活动管理、全民电竞等功能于一体，帮助游戏厂商进行赛事落地，助力场景电竞活动运营，增强场景黏性。电竞赛事场景电竞产品布局：0.005.0010.0015.0020.00盛天网络营业收入构成（亿元）广告与增值业务游戏运营业务IP 运营业务其他盛天网络云游戏、AI潜力逐步释放资源积累催生商业化产品分享领域红利此外，盛天网络在云游戏及AI领域已实现较多资源积累，在行业机遇展露之际，盛天网络有望更早更深地分享利好。云游戏领域，盛天网络已在高清压缩算法、网络操作时延及边缘节点部67、署等关键技术领域上较为突出，并围绕服务与场景输出一系列商业化产品，包括但不限于一站式云游戏 PaaS 解决方案、优化电竞场馆及电竞酒店体验；AI领域，以技术积累赋能优势业务，例如社交业务是业绩的主要动力之一，企业也在其基础上探索“AI+游戏社交”的激活场景，同时继续加码资源积累：成立AI创新实验室，与Rokid等企业合作探索新应用场景。云游戏相关较早布局云游戏产业链，并基于云游戏平台探索场景拓展方向资源积累：“随乐游云游戏平台”可提供一站式云游戏 PaaS 解决方案，并基于创新的多端虚拟控制技术，拓展云游戏场景互动新模式。平台已上线“接力玩”“搭手玩”功能，用户可以通过平台转交当前云游戏控制权68、或多人同时操控控制流。成果输出：在云游戏平台上整合游戏社交、游戏电商、电竞等服务，完善云游戏平台的业务生态。接入XR设备、智能座舱等新应用场景，抢先布局新流量入口。未来展望：AI相关成立AI创新实验室，研究“AI+游戏”“AI+社交”场景的落地资源积累：由AI创新实验室推出的首款产品“给麦”已上线，产品定位音乐社交。其中声音进化玩法可以通过AI智能识别等技术生成独属于用户自己的声音要素，贴合用户对多元素音乐风格的需求。成果输出：与聆心智能开展深度合作，共同打造“AI+游戏社交”互动新场景资源积累：在旗下产品“带带电竞”中融入AI虚拟陪伴等社交应用，目前“AI声鉴”已上线，可通过声音的相关鉴别算69、法技术，分析用户音色、性别、年龄，结合用户兴趣，构建多维用户画像，从而智能推荐给用户精准内容服务和社交匹配用户。后续，二者还将在AI文字游戏、与用户共建内容消费、个人定制AI助理等内容方面展开合作，共建人机交互新范式。成果输出：与5G+AI+AR软硬件领域企业Rokid签署合作协议，在XR领域开展深度合作资源积累：祖龙娱乐强研发能力依旧，亚洲地区或首先成祖龙娱乐优势地区“强研发能力”是祖龙娱乐的固有优势，从市场来看，这一优势的潜力正逐步变现：以闪亮之名带动企业收入显著增长、阿凡达：重返潘多拉已进行6次测试迭代逐渐完善，预计随产品进入上线周期，将凭借头部引擎及更优的画面表现提升企业营收等级。研发70、能力的基础上，祖龙娱乐有望将亚洲地区塑造成其深入的优势地区，从新品布局及发行地区来看，祖龙娱乐更擅长的三国题材、“龙族”IP等均在亚洲地区拥有较高知名度，而产品选择的样板地区也多为东南亚，能为后续于中国、日本、韩国等高收入市场的上线提供高价值调优方向。值得注意的是，伽马数据认为长期来看，祖龙娱乐深入的优势地区并不限于亚洲，而凭借特色题材打通单一地区的经验，将成为企业深入更多地区的重要基础。研发能力78.15%21.85%截至2023年上半年祖龙娱乐人员构成研发人员其他面向亚洲地区的优势质量保障：继承鸿图之下核心优势的同时加码差异化玩法亚洲吸引力：亚洲用户偏好的三国题材质量保障：由虚幻引擎71、4打造亚洲吸引力：运用中国风质量保障：曾基于同IP，打造出43亿元流水产品亚洲吸引力：“龙族”IP在中国、东南亚等多地拥有较多受众代号：黄金瞳（在研）21.6%26.6%28.0%16.9%30.9%33.0%20.9%21.3%22.6%26.8%28.1%32.2%泰国越南印度尼西亚您更喜欢哪种游戏文化题材？武侠东方历史玄幻/仙侠东方神话传说三国群英传：鸿鹄霸业项目代号：IM数据来源：伽马数据（CNG）祖龙娱乐“同IP、多品类”策略丰富内容生态打造原创IP激活品牌衍生价值祖龙娱乐在IP多产品线覆盖、原创IP打造方面已显现较大潜力。在借助经典IP的知名度赋能产品的前提下，祖龙娱乐通过探72、索更多玩法拓展品类矩阵，例如在曾产出超40亿元流水产品的“龙族”IP上，祖龙娱乐一方面增加产品产出，另一方面采取“同IP、多品类”策略，满足不同品类玩家的需求，实现IP覆盖用户的互补，从而最大化IP价值。在扩大授权IP储备的同时，祖龙娱乐也塑造着原创IP，以多端发售等形式兼顾流水与品牌，以创作UGC及实体化游戏内服装等形式提升其在核心用户中的口碑。而其率先于“龙族”IP试水的“同IP、多品类”策略，也有望在原创IP中带动更大价值。45%33%55%22%44%在运营产品储备产品祖龙娱乐产品IP来源分布待定原创IP授权IP“同IP、多品类”策略原创IP打造思路在“龙族”IP改编的MMORPG品类73、游戏龙族幻想取得较优的市场表现后，祖龙娱乐与腾讯签订了为期三年的“龙族”IP独家授权协议，并基于此IP在卡牌品类开启新的尝试，进一步扩展受众群体，从而丰富IP的内容生态。龙族幻想虚幻引擎4打造，在全球范围内累计流水超过43亿元，并拥有超过4300万注册用户。代号：黄金瞳（在研）由龙族动画官方授权，2023年8月开启预约，截至11月TapTap预约人数超过5万人。卡牌类MMORPG类（以以闪亮之名为例）对于原创IP产品以闪亮之名，祖龙娱乐针对女性用户兴趣点，结合UGC内容，深化品牌形象，从线上线下多维度展开，为产品赋予IP价值。线上：围绕女性感兴趣的剧情、手书、仿妆等元素输出对应的UGC内容线下74、：联合 Apple 授权专营店开启夏日闪亮搭配季，并举办“特别快闪”活动在VVANNA GIRLS天猫官方旗舰店上架实体周边数据来源：伽马数据（CNG）强化内容青瓷游戏内容能力与发行能力并行头部自研游戏周均用户留存率超25%、头部发行游戏首月流水超2亿元在强化内容的基础上，持续迭代多元的发行能力是青瓷游戏的重点潜力。其中，内容塑造主要体现在最强蜗牛使魔计划等自研产品中，其中以最强蜗牛最为突出，在上线3年的情况下仍保持着上半年月均流水约3500万元、周均用户留存率超25%的成绩，而为实现这一成绩，最强蜗牛也保持着较高的内容更新频率。现有产品之外，自研新品时光旅行社的长期表现也值得关注。发行能力也75、是青瓷游戏的潜力之一，新仙剑奇侠传之挥剑问情首月全渠道流水超2亿元、魔卡少女樱：回忆钥匙在中国港澳台iOS游戏畅销榜最高均位于TOP5等的表现，是发行能力的直观体现。但从更深层来看，产品成绩或存在必然性，这是由于上述成绩是在买量、内容营销、阵地经营等合力下形成的，即以更立体的发行能力加深用户印象、渗透用户圈层。在内容能力、发行能力的双重加持下，未来，青瓷游戏或助更多产品释放流水潜力及品牌价值。最强蜗牛时光旅行社多玩法多玩法：结合Rogue-like RPG、卡牌及自走棋玩法，是一款无限流休闲放置游戏多题材：多题材：用户可以扮演时光旅行社的开拓者，前往时空交错的过去、现在、未来、虚拟、现实中76、探索旅行截至2023年上半年，全球累计流水29.75亿元平均每周玩家留存率达25.9%潜力新品2023年新增及更新内容（部分）发行能力新仙剑奇侠传之挥剑问情696377339458143302761684185492023年5月2023年6月2023年7月2023年8月2023年9月2023年10月新仙剑奇侠传之挥剑问情广告创意数最高登顶iOS游戏免费榜首月全渠道流水超2亿元发行布局阵地经营抖音账号粉丝4万+，获赞16万+bilibili账号粉丝4万+，播放量140万+微博粉丝9万+，同名超话阅读量500万+内容营销 2023年抖音官号超播超600场官方TapTap账号累计发贴277、.6万推出仙剑漫画买量表现数据来源：AppGrowing魔卡少女樱：回忆钥匙最高位于中国内地iOS游戏畅销榜TOP30 最高位于中国澳门iOS游戏畅销榜TOP1 最高位于中国香港iOS游戏畅销榜TOP2 最高位于中国台湾iOS游戏畅销榜TOP4发行布局阵地经营（官方账号）Facebook账号粉丝7万+，获赞6万+Instagram账号粉丝4万+，发贴200+内容营销 TikTok话题#庫洛魔法使回憶鑰匙，观看次数超70万次获客表现中国香港、中国台湾、中国澳门三地的iOS免费榜TOP1截至2023年12月12日，iOS游戏免费榜中：68.1%的时间位于中国澳门TOP10048.9%的时78、间位于中国台湾TOP10045.7%的时间位于中国香港TOP100游戏特色：强化产品调优，删档计费的“入职测试”超2万人参与质量相关：市场表现：市场表现：（官方账号）最高排名长期排名青瓷游戏发行潜力向海外拓展加码全球化人才夯实潜力变现基础青瓷游戏注重发行能力，而现阶段，发行能力或向海外地区延伸：财报显示，2023年上半年青瓷游戏海外营收占总营收比重约为19%，同比去年增加6%，而下半年随着最强蜗牛在北美、澳洲等地上线，海外营收有望得到进一步释放。基于最强蜗牛海外发行经验，青瓷游戏的新品从立项开始便考虑全球化发行，时光旅行社已完成部分地区的测试。此外，青瓷游戏持续保持人才扩充，招聘人才中约30%79、为全球化相关，无论自研业务还是发行业务，均有望得到强化。2.62%12.90%19.43%2021年上半年2022年上半年2023年上半年青瓷游戏海外营收占比432538606611截止2021年底截止2022年上半年截止2022年底截止2023年上半年青瓷游戏员工数量变动情况30.0%23.3%20.0%海外相关研发类运营类青瓷游戏在招人才关键词注：岗位原始数据来源于BOSS直聘，伽马数据对关键词进行处理益世界模拟经营品类增长空间可观，益世界以差异化撬动潜力益世界或借力差异化实现细分赛道突围，提高潜力上限。模拟经营品类市场规模自2020年迅速上涨，2022年已达66亿元，而益世界在模拟经营品80、类持续深耕，孵化出金币大富翁我是大东家等多款长线运营产品，在模拟经营赛道中位列头部地位。在包含模拟经营元素的产品品类及题材愈发多元化的趋势下，益世界通过玩法、美术、题材的横向拓展多方向发掘细分市场潜在空间，例如现代商道类产品商道高手、策略经营类产品这城有良田等。值得注意的是，受海外模拟经营的融合玩法较单一的影响，益世界“模拟经营+”的布局在海外或同样有效，商道高手在日本市场长线运营已展现部分潜力。同时，多款差异化模拟经营产品也帮助益世界建立起立体的“模拟经营+”品牌形象。此外，益世界不断发掘旗下产品IP价值，以品效合一、构筑UGC生态等形式塑造原创IP，有望在细分品类中激发更长远的潜力。18.81、515.629.461.066.02018年2019年2020年2021年2022年移动游戏市场模拟经营品类规模（亿元）1.0%17.6%20.0%21.0%23.3%24.8%31.0%33.3%39.0%其他体育武侠二次元现代魔幻历史科幻玄幻模拟经营用户题材偏好状况益世界“模拟经营+”矩阵（部分）题材差异化我是大东家商道高手古代题材现代题材玩法差异化这城有良田金币大富翁卡牌融合SLG商道玩法探索游戏IP多元价值品效合一UGC生态我是大东家这城有良田等产品通过玩家社区运营、达人共创等产出大量绘画、歌舞、cos内容，为玩家提供沟通渠道的同时，构建UGC内容生态赋能品牌形象。基于明星代言在线82、上发酵热度，承接流量并促进转化，实现品效合一。这城有良田x张天爱代言商业都市x张卫健代言与文博机构联动，创新传统文化活化形式，不仅在社会层面发挥社会责任，同时可为游戏产品塑造文化内涵。我是大东家x北京故宫联动这城有良田x西安博物院联动文化传承数据来源：伽马数据（CNG）益世界小游戏是新晋优势，获客及创收均居前列且渠道较利于模拟经营发展小游戏或成益世界新兴潜力。布局深度上，商道高手这城有良田我是大东家均为App+小游戏双端发行，双版本并行或成益世界长期发行战略，也意味着益世界对小游戏赛道的重视。布局成果上，无论获客还是创收层面商业都市我是大东家两款游戏均位于前列，这意味着在小游戏领域益世界已沉淀83、部分方法论。未来，益世界或进一步结合小游戏赛道与模拟经营优势，实现优势品类与优势渠道的同步增长。益世界小游戏布局目前仅在小游戏渠道上线，上线即登上微信小游戏人气榜TOP5，并与34年经典IP大富翁联动。商业都市小游戏获客表现创收表现TOP3小游戏推广榜时间：2023年11月（游戏于11月上线）TOP5微信畅销小游戏榜时间：2023年12月11日我是大东家的小游戏版本，曾登上微信小游戏人气榜、畅销榜双榜TOP1，并长期保持微信小游戏畅销榜前列。我是大东家小游戏TOP1热度表现创收表现时间：历史最高值微信人气小游戏榜TOP1微信畅销小游戏榜时间：历史最高值数据来源：AppGrowing偏好模拟经营84、的用户，比其他用户更愿意玩小游戏84.8%76.9%偏好模拟经营的用户其他用户近一年玩过小游戏的用户占比49.5%32.0%27.9%13.3%33.6%24.9%16.1%6.5%养成收集家园/建造经商小游戏用户更喜欢模拟经营相关元素近一年玩过小游戏的用户其他用户小游戏用户，比其他用户更偏好模拟经营相关元素模拟经营赛道在小游戏的优势数据来源：伽马数据12月用户调研沐瞳科技电竞全球化是核心潜力之一全球性用户基础、全球性赛事体系或构筑护城河电竞全球化是沐瞳科技的核心潜力之一。作为新兴体育项目，电子竞技有望达到与足球、篮球等传统体育项目近似的知名度与品牌价值，因此，电竞全球化也是较多产品追逐的目85、标。而沐瞳科技的高价值则在于，旗下Mobile Legends:Bang Bang（以下简称MLBB）已实现更深层次的全球化，更接近了传统体育展现出的用户认知。更深层次的全球化主要体现在具备全球性用户基础、建立全球性赛事体系上。用户基础方面，MLBB已成功在东南亚、南亚、中亚、中东、拉美、独联体等地区获得大量用户偏好，还在印尼、新加坡、菲律宾、马来西亚、缅甸、柬埔寨、尼泊尔、孟加拉国、蒙古、土耳其、哈萨克斯坦、吉尔吉斯斯坦等10余个国家成为“国民游戏”。2023年12月10日的数据显示，MLBB在156个地区位于iOS游戏畅销榜TOP100，这意味着不局限于单一市场，较多地区的用户都会受到ML86、BB的影响，即无论是带动经济发展、强化社会责任还是其他领域，MLBB均具备全球性号召力；在此基础上，沐瞳科技以赛事体系串联全球用户，M5世界总决赛的覆盖广度达到了全球近50个地区，与之并行的是全球化的赛事体系研发，全球电竞赛事体系均由沐瞳科技研发意味着运营思路均注重本地化。而从全球性用户基础、全球性赛事体系的布局现状来看，沐瞳科技已位于国内头部，因而伽马数据认为电竞全球化是沐瞳科技的核心潜力之一。具备全球知名度后，电竞品牌可实现的价值（部分）就业价值提供电竞选手、场景运营、赛事运营、教练等诸多岗位经济价值通过售卖门票、转播权、代言、转会费等项目创收产业链价值较多受众愿意前往现场观赛，从而可带动87、当地旅游业、餐饮业、酒店服务等产业的发展社会价值承担社会责任及公益事业发展，助力城市乃至国家文化形象提升赛事体系世界级赛事区域国际性赛事区域职业联赛第三方赛事MLBB世界赛MLBB东南亚杯赛MLBB拉美杯MLBB职业联赛MLBB发展联赛城市锦标赛、校园赛用户基础游戏层面赛事层面赛事广度：基于MLBB，沐瞳科技已和全球200多支国际战队建立合作，培养了超过500名的职业电竞选手，每年主办超过600场比赛，遍布全球55个国家和地区。赛事深度1：2023年5月，第一届MLBB北美联赛在美国拉斯维加斯圆满收官。本次春季赛共吸引北美地区96支队伍参赛。赛事深度2：IESF 2023年世界锦标赛中，超5088、个国家报名MLBB，总决赛的PCU超70万，创本届IESF电竞赛事最高收视纪录。M5赛事中中国战队首次参赛2023年12月10日的数据显示，MLBB在156个地区位于iOS游戏畅销榜TOP100。0.65 3.08 3.19 4.27 M1M2M3M4峰值观众数量（百万人）M5赛事进行中数据来源：伽马数据（CNG）沐瞳科技着眼海外，探索“电竞+”的品牌创收新思路基于对海外市场及用户的了解，沐瞳科技也探索更多创收思路，现阶段，“电竞+”与游戏研发的潜力相对明确。“电竞+”是以电竞为核心的多元商业布局。自2017年以来，沐瞳科技率先践行电竞出海，打造了全球化的赛事体系，让中国电竞IP开始具备世界影89、响力，为品牌全球化营销赋能。MLBB目前已探索了短视频、文旅、创意营销等形式，在此过程中，全球化的赛事体系和具有世界影响力的赛事IP，让沐瞳科技的电竞营销价值逐渐被广大品牌认可。在打造内容生态、塑造文旅品牌、助力创意营销等方面已有成功实践的基础上，沐瞳科技将继续依靠电竞出海的扎实经验和丰富的营销玩法助力品牌开拓海外市场，探索全球品牌营销的更多路径。MLBB MLBB电竞多元变现潜力电竞+短视频沐瞳科技与TikTok合作，为其提供了丰富的赛事内容，本次合作内容在TikTok平台的去重播放量高达70亿次以上，其中，800多个视频内容播放量突破百万次。电竞+文旅在M3期间，沐瞳科技与新加坡旅游局合作90、，一方面通过赛事举办为地区带来大量线上曝光，另一方面通过直播和游戏内广告、KOL导览视频等形式展示城市风光和电竞魅力。电竞+创新营销沐瞳科技与出行平台Grab合作，从看完比赛打车回家这一场景切入，设置专用接驳站点，通过线上线下立体覆盖赛事用户，深化MLBB与营销品牌方联结。玩家生态塑造方式鹰角网络深耕内容助明日方舟保持热度IP续作或接力高流水表现鹰角网络在产品长周期运营的能力显现，旗下明日方舟保持较好的市场表现，其原因在于：首先，在完善角色及世界观的基础上，通过常态化更新，推出集成战略、危机合约等新模式，并融入Roguelike玩法，一方面维持玩家活跃，另一方面以新模式、新玩法促进玩家回流；其91、次，注重用户生态塑造，通过官方发布的内容创作征集驱动玩家进行内容产出，借助音乐品牌“塞壬唱片-MSR”、周边品牌“朝陇山”、服装品牌“一拾山”等企划将产品影响力扩散到游戏之外，从而形成裂变效应。通过游戏内部、外部同时发力，使以“明日方舟”为核心的IP宇宙展现出较高的IP价值，续作明日方舟：终末地通过区别于明日方舟的创新融合玩法丰富IP品类矩阵，有望再度释放IP影响力带来的潜在价值，接力明日方舟的高流水表现。305070902022年12月2023年1月2023年2月2023年3月2023年4月2023年5月2023年6月2023年7月2023年8月2023年9月2023年10月2023年11月92、明日方舟iOS畅销榜排名100200300400500527.4571.60.93 0.27 0.33 0.23 0.17 0.17 0.000.200.400.600.801.0002004006008002019年6月2019年9月2020年9月2021年7月2022年10月2023年3月2023年12月明日方舟哔哩哔哩官方粉丝数量变动粉丝总量（万）粉丝日均增加数量（万）2019年2020年2021年2022年2023年（截至11月）发布内容创作征集3次上线音乐专辑5张发布内容创作征集5次上线音乐专辑25张发售手办类周边产品4个发布内容创作征集4次上线音乐专辑32张发售手办类周边产品16个93、发布内容创作征集10次上线音乐专辑49张发售手办类周边产品15个在更动漫7部发布内容创作征集12次上线音乐专辑47张发售手办类周边产品17个在更动漫4部IP续作已得到大量用户关注明日方舟：终末地玩法融合：融合了“3D即时战斗+基地建设+策略”等玩法，以基建为核心带动探索地图、战斗、养成等玩法。用户关注度：TapTap预约量200万+哔哩哔哩官方账号粉丝数198万+数据来源：伽马数据（CNG）1268112019年2020年2021年2022年2023年鹰角网络直接投资事件数量鹰角网络投资企业近30家帮扶行为或以代理产品等方式反哺自身发展产业层面，鹰角网络对其他游戏团队保持着较大的扶持力度，虽然94、扶持的初衷更为纯粹与质朴，但伽马数据认为上述举措引发的连锁反应仍然具备商业价值。这是由于在精品化的趋势下，能占据细分赛道头部位置的企业及产品愈发向创新体验靠拢，代表方式如前文提及的玩法融合。因此即使规模尚小，被投团队同样有望在细分赛道甚至更广阔的领域产出高知名度产品。而鹰角网络的投资与帮扶有助于深化合作，此外，鹰角网络也将与更多创作人才、创新团队建立连接，将自身经验及资源传递给被投团队，进而加速被投企业的成长与成功。扶持行为（部分）投资企业设立孵化器发起扶持品牌“开拓芯”，旨在鼓励与协助优秀团队进行游戏创作。发起开创拓芯大学生游戏创作支持计划，面向高校游戏创作者，共有19款产品入选名单。被投工95、作室恋爱+动作PVP+DBG卡牌EternightsEternights多平台发售，已登陆PC及主机平台，其中，Steam平台88%的用户给出好评。采用恋爱题材与动作玩法。剧情表现上融入2D动画、手绘画面等形式；战斗表现上强化QTE玩法。弈仙牌以牌组构筑（DBG）为核心玩法,PVP的特色与以PVE为主的同类型玩法产品形成差异点。同时，鹰角网络在投资工作室的过程中提供了研发资金支持。目前，已在Steam收获超过3000份评价以及75%的好评率。弈仙牌设立投资品牌设立“动域游方”孵化器，在给予高创作自由度（如，不限制游戏类型、上线平台、商业模式）的情况下给予支持，包括但不限于：资金办公地点经验分享96、会交流活动途游游戏长线营销及运营或产出方法论有望助推休闲、策略等重点赛道流水表现长线运营方法论或为途游游戏的潜力之一，从成果来看，途游游戏专注现有品类并强化精品化研运，例如捕鱼大作战次神：光之觉醒为代表的产品均在各自的品类中表现较优，生命力稳定且仍处于健康状态。从长线运营方式来看，“经典运营方式全面探索用户圈层，新兴运营方式快速挖掘精准流量”是较显著的特点，经典方式的代表为明星代言，企业联动柳岩、杨超越等多位明星；新兴方式的代表为直播、短视频，培养自有达人超50名。基于经典方式与新兴方式，途游游戏在发行上持续探索精细化营销及运营，从结果来看，或已沉淀出多品类的有效方法论。当前，途游游戏的重点关97、注赛道在休闲类、策略类、小游戏领域，当产出研发层面较强的产品后，结合已沉淀的方法论，或有望长期保持高流水，带动企业收入持续稳定地增长。长生命周期产品（部分）明星代言曾与王宝强、柳岩、杨超越、林志玲等多位明星合作。2023年官宣杨超越成为代言人，截至目前微博#杨超越代言途游斗地主#话题阅读量已接近600万人。5791113152022年12月2023年1月2023年2月2023年3月2023年4月2023年5月2023年6月2023年7月2023年8月2023年9月2023年10月2023年11月捕鱼大作战iOS游戏畅销榜排名捕鱼大作战上线超过3年，仍基本维持在iOS畅销榜TOP10，体现出途98、游游戏以精细化运营方法论实现产品长线运营的潜力。长线运营方式（部分）网络直播途游斗地主和近7000个主播达成合作。培养自有达人超50名。游戏影响力形成反哺能力，基于途游斗地主，头部抖音达人“豆豆【承蒙厚爱】”已拥有超150万粉丝。途游游戏在长沙、南昌、成都成立了新直播孵化基地，扩张直播团队。数据来源：伽马数据（CNG）途游游戏30余起投资事件探索多品类赛道已成小游戏赛道头部玩家，研运能力或推更多高流水产品产出途游游戏通过企业投资探索多品类赛道，从而释放潜力。多品类机会的价值主要体现在两点，一方面，通过投资直播、泛娱乐、品牌运营等领域，形成更为成熟全面的大发行能力体系。另一方面，在投资企业与途99、游游戏的合力下迈入新的优势赛道，现阶段，小游戏赛道是这一思路的典型代表，凭借次神：光之觉醒，途游游戏兼具了小游戏热度带动者与头部玩家的双重身份。值得注意的是，次神：光之觉醒的市场表现存在“必然”的成分，这是由于虽然小游戏于近年爆发，但途游游戏的预判更为前置，例如于2018年控股次神：光之觉醒研发企业、2018年以胡莱三国手机版深入小游戏。而从其在小游戏研发、发行能力的积累来看，伽马数据认为次神：光之觉醒的市场表现，或仅为企业小游戏潜力大规模变现的开端，未来或有更多高流水产品产出。投融状况165653731途游游戏相关投融资数量孵化赛道小游戏当前头部产品|次神：光之觉醒02462023/4/152023/5/152023/6/152023/7/152023/8/152023/9/152023/10/15次神：光之觉醒微信小游戏畅销榜排名2018年12月测试期每天自然新增500人以上日均次留超32%小游戏历史积累|胡莱三国手机版立项2019年5月封测上线后截至2020年8月，最高日流水约200万元截至2020年8月，累计新增超800万数据来源：伽马数据（CNG）